19 términos que debe conocer al comparar préstamos personales

19 términos que debe conocer al comparar préstamos personales

Estos son los términos que debe conocer antes de solicitar un préstamo personal.

Cuando solicita un préstamo personal , puede parecer que los términos y condiciones están escritos en otro idioma. Para ayudarte, aquí tienes un manual. Estos 19 términos de préstamos personales actualizarán su vocabulario y lo ayudarán a tomar la decisión correcta.

1. Tasa de porcentaje anual (TAE)

Cuánto paga por un préstamo en el transcurso de un año.

Por ejemplo, un préstamo de $ 1,000 con una APR del 15% le costaría $ 150 si no hiciera ningún pago durante un año. Esto incluye la tasa de interés y cualquier cargo de origen. La APR representa mejor el costo de pedir prestado que la tasa de interés.

2. Pago automático

El proceso por el cual un tercero, como un prestamista, obtiene acceso a su cuenta bancaria para retirar un pago mensual.

Autopay también se conoce como ACH (Automatic Clearing House).

3. Cosignatario

Una persona solvente que acepta la responsabilidad legal de pagar su préstamo.

Si no tiene suficiente crédito, ingresos u otras calificaciones para obtener un préstamo personal por su cuenta, algunos prestamistas le permitirán presentar la solicitud con un solicitante conjunto o cofirmante.

Para ser claros, la mayoría de los prestamistas personales no permiten cofirmantes. Si esto es importante para usted, asegúrese de buscar uno que lo haga.

4. Informe de crédito

Un documento que enumera sus obligaciones de deuda y registros de pago.

La información crediticia negativa, como cancelaciones, cuentas de cobranza y juicios legales, también puede aparecer en su informe crediticio.

Hay tres agencias de crédito principales que mantienen informes crediticios para los consumidores estadounidenses: Equifax, Experian y TransUnion. Cada uno de estos tres se puede utilizar para generar un informe crediticio y un puntaje FICO®.

5. Relación deuda-ingresos (DTI)

Sus obligaciones de deuda mensuales (hipoteca / alquiler, pago de automóvil, préstamos, etc.) expresadas como un porcentaje de sus ingresos antes de impuestos.

Por ejemplo, si tiene $ 1,000 en obligaciones mensuales y gana $ 5,000 por mes antes de impuestos, tiene un índice de DTI del 20%. Junto con su situación crediticia y laboral, su índice DTI es uno de los principales factores que utilizan los prestamistas para calificar a los prestatarios.

6. Consolidación de deuda

El acto de combinar varias deudas en una.

Por ejemplo, si obtiene un préstamo personal y lo usa para saldar cuatro tarjetas de crédito, ha usado el préstamo para consolidar la deuda de su tarjeta de crédito.

7. Por defecto

El incumplimiento de sus obligaciones de pago de un préstamo.

Si incumple (deja de hacer pagos) en un préstamo personal, el prestamista puede emprender acciones legales para cobrar el saldo restante. Podrían vender la deuda a una agencia de cobranza o incluso demandarlo.

8. Puntaje FICO®

El modelo de calificación crediticia más utilizado.

Las puntuaciones oscilan entre 300 y 850, siendo mejores las puntuaciones más altas. Cuando solicita un préstamo personal, su FICO® Score es uno de los principales factores que utiliza un prestamista para decidir si debe ser aprobado. También determina su tasa de interés y otros términos del préstamo.

9. Tasa de interés fija

Una tasa de interés que no cambia durante el plazo del préstamo.

Por ejemplo, supongamos que obtiene un préstamo personal a cinco años con una tasa de interés del 8%. Pagará una tasa de interés del 8% sobre su saldo pendiente durante todo el plazo de su préstamo. Esto contrasta con una tasa de interés variable, que discutiremos a continuación.

10. Investigación crediticia sólida

Una verificación de crédito “oficial” que aparece en su informe de crédito y puede afectar su puntaje de crédito.

No es probable que una sola consulta reduzca su puntuación en más de unos pocos puntos. Por lo general, un prestamista personal realiza una verificación suave durante el proceso de aprobación previa, pero utilizará una consulta exhaustiva cuando solicite el préstamo.

11. Préstamo a plazos

Una deuda que acepta saldar en una determinada cantidad de cuotas.

Por ejemplo, si obtiene un préstamo personal con un período de reembolso de 60 meses, su obligación finaliza después de realizar el 60º pago mensual del préstamo.

12. Tasa de interés

La cantidad de dinero que un prestamista le cobra cada año por una deuda pendiente.

Puede determinar su pago de interés mensual multiplicando su saldo pendiente por la tasa de interés y dividiendo por 12. Si le quedan $ 750 en un préstamo con un interés del 10%, su pago mensual será de $ 6.25 ($ 750 x .10 = $ 75/12 = $ 6.25).

Vale la pena señalar que este pago no reduciría su saldo de capital. Tendría que pagar más de $ 6.25 si desea cubrir más que solo intereses.

13. Tasa de originación

Un cargo de un prestamista para compensar la facilitación de su préstamo.

Las tarifas de originación pueden expresarse como un monto específico en dólares o un porcentaje del monto del préstamo. Algunos prestamistas personales no cobran tarifas de originación. Si tiene un crédito inferior al ideal, es más probable que pague uno.

14. Sanción por pago anticipado

Se aplica una tarifa si cancela su préstamo antes de tiempo.

Estos son raros en la industria de préstamos personales. Pero existen, así que sé consciente de ellos.

15. Refinanciación

Obtención de nueva deuda para reemplazar la antigua.

La gente habla de consolidación y refinanciamiento indistintamente, pero en realidad son diferentes. Puede refinanciar varias deudas o solo una. Por ejemplo, si tiene una tarjeta de crédito con una APR del 18% y utiliza un préstamo personal con una APR del 10% para pagarla, ha refinanciado la deuda.

16. Deuda renovable

Deuda que no tiene una fecha de pago establecida.

Las tarjetas de crédito son una forma de deuda renovable. No hay una fecha de pago establecida para una tarjeta de crédito; es una línea de crédito de duración indefinida que existe hasta que usted o el emisor de la tarjeta de crédito decidan suspenderla.

17. Investigación de crédito blando

Una verificación de crédito que no afecta su puntaje crediticio.

Piense en ello como un “adelanto” de un prestamista para ver si cumple con sus requisitos. Con los préstamos personales, generalmente se usa una verificación crediticia suave durante el proceso de aprobación previa cuando los prestatarios verifican sus ofertas de tasas de interés.

18. Préstamo sin garantía

Un préstamo que no está respaldado por un activo específico (conocido como “garantía”).

Los préstamos personales y la mayoría de las tarjetas de crédito son formas de pedir prestado sin garantía. En contraste, una hipoteca es un préstamo garantizado porque está respaldado por el valor de su casa.

19. Tasa de interés variable

Una tasa de interés que se ajusta periódicamente (generalmente anualmente) de acuerdo con un índice de referencia.

Esto también se conoce como tasa ajustable. A menudo verá préstamos personales que utilizan la tasa preferencial como punto de referencia. Por ejemplo, si su tasa de interés es preferencial + 4% y la tasa preferencial es del 5% cuando se produce el ajuste, la tasa de interés de su préstamo cambiará al 9%.

Sepa en qué se está metiendo con los préstamos personales

Si aprende estos términos antes de comenzar el proceso de solicitud de préstamo personal, estará mejor preparado para comprender lo que está leyendo. Y eso le ayuda a tomar decisiones financieras más inteligentes.

Como cualquier tema de finanzas personales, cuanto más informado esté en el proceso, mejor estará.