Préstamos con garantía hipotecaria

Préstamos con garantía hipotecaria

Un préstamo con garantía hipotecaria o una línea de crédito (HELOC) le permite pedir dinero prestado utilizando la garantía hipotecaria como garantía. Esto es como una segunda hipoteca que convierte el capital en efectivo.

Para comenzar, asegurémonos de comprender estos dos términos importantes:

La garantía  es algo que usted se compromete a pagar una deuda. Si no paga la deuda, el prestamista puede tomar su garantía y venderla para recuperar su dinero. Con un préstamo con garantía hipotecaria o una línea de crédito, usted promete su casa como garantía. Puede perder la casa y verse obligado a mudarse si no paga lo que pidió prestado.

La equidad  es la diferencia entre el valor de la vivienda y la cantidad que aún debe por ella.

Si el valor de su vivienda aumenta

Digamos que compra una casa por $ 150,000. Hace un pago inicial de $ 20 000 y pide prestado $ 130 000. El día que compra la casa, su capital es el mismo que el pago inicial: $ 20,000.

Avance rápido cinco años. Ha estado haciendo sus pagos mensuales fielmente, por lo que ahora debe $ 117,000. Durante el mismo tiempo, el valor de la casa ha aumentado. Ahora vale 200.000 dólares. Su equidad es la diferencia entre ellos: $ 83,000

Si el valor de su vivienda baja

Digamos que compra una casa por $ 150,000. Hace un pago inicial de $ 20 000 y pide prestado $ 130 000. En cinco años, su saldo es de $ 117,000.

Pero los precios de las viviendas cayeron. Ahora su casa vale $ 105,000. Pero aún debes $ 117,000. Debido a que el valor de su casa es menor que la cantidad que debe, tiene un valor líquido negativo y no es elegible para un préstamo con garantía hipotecaria.

Tipos de deuda con garantía hipotecaria

Existe una diferencia entre los préstamos con garantía hipotecaria y las líneas de crédito con garantía hipotecaria. Ambas se denominan segundas hipotecas porque están respaldadas por su propiedad. Los préstamos y líneas de crédito con garantía hipotecaria se reembolsan en un período más breve que las primeras hipotecas. Las hipotecas están configuradas para pagarse durante 30 años. Los préstamos sobre acciones y las líneas de crédito a menudo tienen un período de reembolso de 15 años. A veces es tan corto como cinco y tan largo como 30 años.

Un  préstamo con garantía hipotecaria  es una suma global que se paga durante un período de tiempo determinado. Hay una tasa de interés fija y los mismos montos de pago cada mes. Una vez que obtenga el dinero, no podrá obtener más préstamos del préstamo.

Una  línea de crédito con garantía hipotecaria  funciona como una tarjeta de crédito. Tiene un saldo rotatorio. Un HELOC le permite pedir prestado hasta un monto fijo durante la vigencia del préstamo. Durante ese tiempo, puede retirar dinero cuando lo necesite. A medida que paga el capital, puede volver a utilizar el crédito como una tarjeta de crédito. Un HELOC le brinda más opciones que un préstamo con garantía hipotecaria a tasa fija. Puede seguir endeudado con un préstamo con garantía hipotecaria. Esto sucede si paga intereses y no capital.

Condiciones y reembolso

Una línea de crédito a menudo tiene una tasa de interés que cambia durante la vigencia del préstamo. Los pagos varían según la tasa de interés. No puede agregar nueva deuda durante el período de amortización. Debe reembolsar el saldo durante la vida restante del préstamo.

El período de retiro suele ser de cinco o diez años. Y el período de reembolso suele ser de 10 o 15 años. Pero cada prestamista puede establecer sus propios períodos de retiro y reembolso. El cheque, tarjeta de crédito o transferencia electrónica de un cliente accede a una línea de crédito. Los prestamistas suelen tener algunos requisitos:

  • Realice un avance inicial.
  • Retira una cantidad mínima cada vez que te sumerjas en ella.
  • Mantenga una cantidad mínima pendiente.

Ya sea con un préstamo con garantía hipotecaria o con una línea de crédito, debe reembolsar el préstamo en su totalidad cuando venda la casa.